Copertura posizioni Long

[p30]

Buongiorno a tutti,

giovedi scorso prendendo come riferimento i prezzi dell euro stoxx alle 17.30,
avrei impostato la seguente strategia

Long 1c 2900

+1 put apr 2900 a 14.80
-1 put apr 2850 a 8

Volevo sapere se era corretta questa strategia di copertura,
se il mercato sale lascio correre, se scende una volta toccati i 2850,
chiudo le put incasso il guadagno e apro altre put uno strike + sotto,
magari con una scadenza successiva.
+1 put 2850
-1 put 2800.

Andrei avanti cosi finche il mercato prende un trend Long
è corretto il ragionamento?


Grazie
P30

[luchettobello]

quindi sarebbe quella che allego?
se la risposta è si onestamente non capisco il perchè di tale strategia:
qual è l'obiettivo? puntare su un rialzo del sottostante?
Quello che penso io è (per quello che conta):
- hai un 36% di probabilità di profitto
- non è detto, come scrivi tu, che arrivi mai a 2850 ma si potrebbe tranquillamente fermare nel buco più profondo del tuo payoff
- il payoff è sin dall'inizio troppo "immerso" sotto lo zero
- a quota 3000 gli OI evidenziano un discreto muro da valicare

In sintesi, io non la farei mai, ma lascio la parola a chi è certamente molto più esperto di me.
ciao

[p30]

Ciao Luchettobello,
la strategia non è proprio cosi, andrei Long col sottostante +1 da 2900
la copertura come l hai impostata è corretta,
il punto di pareggio lo avrei a 2907, però il rischio diventerebbe infinito,
per questo se il mercato scende devo spostarmi le put uno strike + sotto , con il guadagno realizzato dalla chiusura
delle put andrei ad abbassare il prezzo medio di carico del sottostante.


Mi interesserebbe capire quale sia la strategia migliore per coprire una posizione Long.
Ciao

[pidi10]

@P30

Il bello delle opzioni è che hanno il premio.
Se una strategia in opzioni non sfrutta questo vantaggio, il premio diventa una penalizzazione perchè diventi tu il pagatore dello stesso.
La tua strategia sarebbe buona se il payoff fosse rivoltato di 180 gradi.

[p30]

Ciao pidi10,

si è vero quello che scrivi,
secondo la tua esperienza visto che le strategie migliori sono quelle mobili ovvero che si possono
modificare col passare del tempo a seconda dell andamento del mercato.
Se decidessi di andare long con il sottostante , sia un future o un lotto di azioni non ha importanza,
ma invece di usare uno stop loss monetario o a punti, decidessi di usare le opzioni
quale potrebbe essere una strategia di copertura miglior rispetto a quella che ho impostato?

[pidi10]

Mi sembra che tu hai in mente lo scalping non le opzioni.
E' proprio diverso il concetto.
Il sottostante lo usiamo per proteggere le opzioni, non il contrario, anche se possibilissimo.

In ogni caso non puoi cercare di prendere un vantaggio dal movimento del sottostante senza esporti ad un rischio.
Puoi invece utilizzare il movimento del sottostante per mantenere in pareggio la tua strategia in opzioni ed a scadenza INCASSARE IL PREMIO.-

Se proprio vuoi fare scalping con il sottostante, non prendere posizione sulla opzioni, ma usa gli indicatori che ha presentato Tiziano, regline e tick counter in primis, approfindisci la tecnica di uscita chiamata trailing stop. Usa le opzioni solo per avere delle informazioni, ad esempio sulla volatilità delle rispettive opzioni agli strike superiori e inferiori al prezzo corrente. Impara a recepire i segnali che provengono dal totale at now su fiuto.

Creati un foglio excel che sintetizzi tutti i segnali e ti dia il via per entrare ed il via per uscire.

E mentre fai tutto ciò apri comunque una posizione in opzioni che ti faccia incassare il tempo che passa.

[winnieservice]

@p30
se guardi nei report del venerdì di Tiziano c'è qualcosa che fa sl caso tuo.
Tieni presente, comunque che qui trovi qualcuno che studia e lavora per essere un venditore professionista più che compratore...
Ciao