Leva nelle options

[Cagalli Tiziano]

Salve a tutti avrei una domanda..non so se sono nella sezione giusta
Cosa comporta la leva nelle opzioni? Cioè parlare di effetto leva nelle opzioni è l’equivalente di parlare di leva nei cfd o nei futures? Ad esempio una leva 1:10 nelle options come la applichi? Il premio moltiplicato per 10? O in altri modi? E se riuscite a farmi esempi con le put ve ne sarei grato, anche facendo vedere la differenza tra una leva 1:10 e ad esempio 1:20. Grazie

Sei fuori strada: la leva nelle opzioni è intrinseca, data cioè dalla differenza del valore nozionale che muovi ed il controvalore in denaro che paghi o incassi.
Ad esempio una Put strike 2 su Intesa che vale adesso 1.9868 costa 57 euro.
Dato che il contratto di opzione di Intesa controllla 1000 titoli vedi che con 57 euro "controlli" una discesa da 2 (strike)*1000= 2000 euro.
Se scende guadagni, delta a parte, come se avessi 2000 euro di titoli short con una spesa di 57 euro (scadenza tra 9 giorni)


Per il future , sempre su Intesa, ti vengono trattenuti circa 500 euro per un controvalore nozionale di 2000 euro. Guadagni o perdi come se avessi 2000 euro ma ne hai solo 500.