Synthetic Stock - Dubbio su valori Fiuto

[borsaric]

Buongiorno a tutti.
Vorrei porre un dubbio che mi è venuto nel fare alcune simulazioni con Fiuto.
Come noto una Long Syntetic Stock (long call e short della put corrispondente, cioè stesso strike e stesa scadenza)
è equivalente in termini di payoff d una Long Stock. Da ciò si deduce che, visto e considerato che i titoli/futures hanno soltanto il Delta e quindi hanno Zero Gamma, Zero Theta e Zero Vega, anche la Synthetic Stock dovrebbe avere le suddette caratteristiche. Infatti il Delta sarà uguale ad 1 poichè la somma in valore assoluto della call e della sua corrispondente put è uguale ad 1.
Per quel che riguarda il Gamma, il Vega ed il Theta, essendo Greche che dipendono dallo strike (strike-based Greeks) e non dal fatto che l'opzine sia put o call, dovrebbero dare come risultato zero in quanto con la call vado long e con la put vado short.
Il problema è che, come si può vedere dalle immagini allegate, la situazione in fiuto è un pò diversa.
Cioè anzicchè avere, come nel caso del Long Stock, soltanto un Delta pari a 10 e zero per le altre greche, ho dei valori diversi da 0 per le altre greche e un Delta circa uguale a 10.
Sicuramente sbaglio qualcosa...ma che cosa?
Grazie.

[livio]

Magari dipenderà da un altro fattore, il tempo... oggi p.e. qui piove

[borsaric]

Il tempo l'ho escluso... in quanto ieri non pioveva ma continuava a darmi lo stesso problema!
Chissà...forse dipenderà da qualcos'altro!

[winnieservice]

Il tempo l'ho escluso... in quanto ieri non pioveva ma continuava a darmi lo stesso problema!
Chissà...forse dipenderà da qualcos'altro!

Il sintetico ...è circa 1.
Infatti si basa sui valori bid e ask che hanno spread e comunque da quando lo fai e fino a scadenza, si "muove" perchè la vola con cui sono quotate le due opzioni cambia.
Per una portafoglio bilanciato è perfetto e non te ne accorgi.

Il bello di questa anomalia è che ci puoi fare un trading system in cui quando perdi perchè il delta si abbassa non chiudi perchè tanto a scadenza sarà 1, mantre chiudi in gain tutte le volte che la vola te lo consente.

Non chiedetemi come si fa perchè non riesco a spiegarlo se non scrivendo un milione di righe...
se vi interessa ve lo dico in 5 minuti quando ci vediamo!

Qui c'è del materiale per il box di Pidi...

[Cagalli Tiziano]

@ borsaric..esatto!

@ BP saluti alla band!

[pidi10]

Qui c'è del materiale per il box di Pidi...

Grazie.
Meno male che qualcuno se lo ricorda che io un sospetto lo avevo lanciato.

[winnieservice]

@Tiziano
grazie infinite, spero di vederti a Roma l'11 dicembre... altrimenti vado in crisi di astinenza !

@Pidi
come sai... manca solo il tempo... ed il... denaro...