Come Operano i Professionisti?

[Apocalips]

Scusa la mia ignoranza,

ma venerdì quando vanno in scadenza cosa succede, visto che non ti possono dare un indice?
(Chiaramente nel caso tu non li Vendi prima)

Liquidano tutto cash

[sifuandrea]

Interessante quindi, prendo tutto il Theta fino all'ultima goccia.

Mi stavo chiedendo se negli ultimi due giorni, in una strategia Theta positiva, vendere un opzione alla sera, piuttosto che la mattina o la mattina presto rispetto alla sera prima della chiusura possa fare una certa differenza, chiaramente ipotizzando le bocce ferme del sottostante e delle altre greche.

Operando intraday vedo il Theta cambiare solo giorno per giorno.

[Cagalli Tiziano]

Interessante quindi, prendo tutto il Theta fino all'ultima goccia.

Mi stavo chiedendo se negli ultimi due giorni, in una strategia Theta positiva, vendere un opzione alla sera, piuttosto che la mattina o la mattina presto rispetto alla sera prima della chiusura possa fare una certa differenza, chiaramente ipotizzando le bocce ferme del sottostante e delle altre greche.

Operando intraday vedo il Theta cambiare solo giorno per giorno.

Altrochè!
Ieri sera ho venduto sull'SP500 e ad ora hanno già dato, infatti come puoi vedere il prezzo è rimasto pressochè invariato, per cui il guadagno è solo theta.

[sifuandrea]

Interessante Tiziano,

Curioso, quella che hai creato è una delle mie figure (Strategie) preferite che mi stanno dando soddisfazione, ci ragionavo però proprio ieri sera e però mi ero deciso stamattina di modificarla entrando anche in copertura con una put comprata sacrificando però molto la strategia.
Queste strategie (in modalità test) le ho portate tutte in profitto, però la mia perplessità è che ho avuto fortuna perchè se di notte fosse capitato un evento straordinario ed il sottostante fosse crollato pesantemente sarebbe stato catastrofico.

Quello che hai postato è solo un esempio o comunque agisci in questa maniera, tenedo probabilmente in considerazione che un indice è sicuramente meno rischioso di un titolo?

[Cagalli Tiziano]

Interessante Tiziano,

Curioso, quella che hai creato è una delle mie figure (Strategie) preferite che mi stanno dando soddisfazione, ci ragionavo però proprio ieri sera e però mi ero deciso stamattina di modificarla entrando anche in copertura con una put comprata sacrificando però molto la strategia.
Queste strategie (in modalità test) le ho portate tutte in profitto, però la mia perplessità è che ho avuto fortuna perchè se di notte fosse capitato un evento straordinario ed il sottostante fosse crollato pesantemente sarebbe stato catastrofico.

Quello che hai postato è solo un esempio o comunque agisci in questa maniera, tenedo probabilmente in considerazione che un indice è sicuramente meno rischioso di un titolo?

Intanto diciamo che la fortuna non da fastidio!

Non è un esempio ed è stata chiusa oggi verso le 5 dato che At Now era superiore al Pay Off nella parte dove si stava dirigendo, cioè verso destra, in salita.

Se temi la "notte" nella figura, strategia, che conosci benissimo, basta che chiudi la Put e poi la riapri al mattino. In pratica sacrifichi il theta Put ma ti rimane quello dello spread Call....e stai tranquillo!

[Antonino C]

Impressionante
Hai venduto le call ITM incassando un valore intrinseco alto, hai posto un cap all'upside e venduto delle put ATM senza coprirle, ma con un BE a livelli di sicurezza (ho tirato una linea sul grafico a 1183 . Così tutto il theta delle put veniva guadagnato.
Qual'è la marginazione su un trade simile ?
Mi sembra di capire che il presupposto era il mercato tende a muoversi poco prima del settlement e comunque il livello di 1211 era stato difeso bene ed addirittura attaccato male dai ribassisti.
A me è sembrata una tecnica ben sperimentata. È replicabile anche su altri sottostanti ?
Dove sta il buco nero ?

[sifuandrea]

Grazie mille Tiziano,

sempre utili i tuoi consigli.
Quella soluzione l'avevo solo pensata in caso di inversione di trend.

Bisogna vedere ciò che si guarda!

Ma torniamo al mio post iniziale.

Fino adesso sono usciti solo qualche indice che si può tradare seriamente con le opzioni.

Qualche altro consiglio?

Io dal sito di Borsa Italia ho scaricato l'elenco dei sottostanti più scambiati:

Sottostante____Volume____Call____Put

Intesa Sanpaolo___11.610____49%____51%
Generali __________6.050____84%____16%
Bca Pop Mil _______1.949_____8%____92%
Enel______________1.541____70%____30%
Eni_______________1.446____58%____42%
Unicredit___________936_____63%____37%
Finmeccan__________662_____7%_____93%
Banco Popolare______402____100%____ 0%
Fiat________________306_____96%____4%
Atlantia_____________216_____5%____95%

Questo mi può indicare dove c'è più interesse,
ma sono tanti o pochi per costruire una strategia?

Qualcuno ha un collegamento per avere l'elenco di quelli Americani o ETF?

Grazie

[me]

Altrochè!
Ieri sera ho venduto sull'SP500 e ad ora hanno già dato, infatti come puoi vedere il prezzo è rimasto pressochè invariato, per cui il guadagno è solo theta.

Dall'orario riportato sembrerebbe una strategia costruita combo, ma dal payoff si nota che senza la put venduta sarebbe stato uno spread a rischio zero
Evidentemente sbaglio qualcosa
Sono indispensabili i DPD per osare un'azione simile?

Grazie

[Cagalli Tiziano]

Impressionante
Hai venduto le call ITM incassando un valore intrinseco alto, hai posto un cap all'upside e venduto delle put ATM senza coprirle, ma con un BE a livelli di sicurezza (ho tirato una linea sul grafico a 1183 . Così tutto il theta delle put veniva guadagnato.
Qual'è la marginazione su un trade simile ?
Mi sembra di capire che il presupposto era il mercato tende a muoversi poco prima del settlement e comunque il livello di 1211 era stato difeso bene ed addirittura attaccato male dai ribassisti.
A me è sembrata una tecnica ben sperimentata. È replicabile anche su altri sottostanti ?
Dove sta il buco nero ?

Hai perfettamente centrato il ragionamento sottostante. E' replicabile su tutti gli indici ed il buco nero sta nella Put che però devi spostare secondo una tecnica che ho spiegato proprio nel video di oggi.

Per la marginazione non ti so dire perchè è un conto con altre strategie...ma non credo molto perchè Denis, che cura la marginazione, ha il braccino corto!

[fanixs]

Ciao a tutti,provando a fare la strategia del video su ftsemib ,se il mercato mi va contro e devo rollare ,alla prima rollata il pay off mi va subito in negativo,forse è perchè non va bene farle su indice ftsemib ,meglio farle su SP500 come sul video?
Ringrazio anticipatamente se qualcuno mi risponde!!