Hedging

[xpedrox]

Scusa ma non sono molto sul forum, gestisc un fondo in Svizzera e quindi la gestione hedge è su un portafoglio composto da diverse operazioni. Comunque il concetto non cambia: sì, lo uso da 10/12 anni e mi trovo benissimo. Tiziano, mio carissimo collega, ha fatto una serie di corsi, prima a me e poi ad un paio dei miei ragazzi, e da allora ci troviamo molto bene. La tua taratuta di correzione a delta 2 mi pare giusta, la farei così anche io.
Buon trading e saluti a tutti, ciao Tiziano!

Ottimo, grazie del riscontro!

Giro la domanda anche agli altri utenti o al Maestro, che altri sottostanti si possono usare?
Nel caso di azioni cosa usate come copertura?

[xpedrox]

Visto l'andamento ho eseguito la seguente correzione per allontanarmi dal BEP, ho modificato l'hedging sulla venduta a 12400


Mantenuto l'intervento su Delta valore 2, mi sembra il più corretto

[xpedrox]

Dopo diverso tempo ho ripreso i test sull'hedging, ora mi trovo a gestire in paper la seguente operazione


Inizialmente avevo impostato la soglia di intervento con Delta a 2, intervenuto l'hedging ora mi trovo il Delta a 0, come gestire ora la posizione?
Non posso lasciare la soglia Delta a 2 visto che la posizione andrebbe troppo in sofferenza, potrebbe essere da 1 a -0,5, come impostarlo in beeTrader?

Grazie a chi vorrà rispondere!

[xpedrox]

Dopo diverso tempo ho ripreso i test sull'hedging, ora mi trovo a gestire in paper la seguente operazione


Inizialmente avevo impostato la soglia di intervento con Delta a 2, intervenuto l'hedging ora mi trovo il Delta a 0, come gestire ora la posizione?
Non posso lasciare la soglia Delta a 2 visto che la posizione andrebbe troppo in sofferenza, potrebbe essere da 1 a -0,5, come impostarlo in beeTrader?

Grazie a chi vorrà rispondere!

Altra cosa che non riesco a capire per quale motivo mi trovo un delta di strategia a circa 0.5 ma su hedging vedo 0.77


ho evidenziato tutti i delta nella schermata

grazie ancora a chi vorrà aiutarmi!

[Francario Massimiliano]

Salve,

Altra cosa che non riesco a capire per quale motivo mi trovo un delta di strategia a circa 0.5 ma su hedging vedo 0.77

ho evidenziato tutti i delta nella schermata

grazie ancora a chi vorrà aiutarmi!

Le allego il suo screenshot con le annotazioni.
1. Nel pannello di riepilogo vede un'anteprima del delta di ogni singola leg da proteggere. Nel suo caso è selezionata come da proteggere esclusivamente la Put 15800, che nel momento del disegno dell'anteprima aveva un delta di posizione di 2.76 €.
2. Il Delta nelle proprietà della strategia è la somma dei delta di tutte le legs che la compongono, il cui risultato è 0.50 €.
3. Il campo Current Delta to Protect mostra "quanto" delta ottenuto dalla somma dei valori letti nel punto 1 è rimasto da proteggere. In pratica è pari alla somma dei delta del punto 1 più il delta delle posizioni delle leg usate per la protezione, nel suo caso i due futures.

I valori del punto 1 sono soltanto un'anteprima!
Vengono aggiornati solo quando viene modificata un'impostazione di hedging.
Per avere i valori sempre aggiornati può cliccare con il tasto destro sulla griglia delle legs, scegliere la voce "Choose Properties", ed aggiungere la proprietà Position Delta, che è calcolata in real-time.

Max Francario