Dpd Forecast Map

[Apocalips]

Ciao Tiziano, quali indicazioni può fornire al livello operativo la mappa di distribuzione dei Dpd ?
Il prezzo corrispondente al punto massimo della campana può fare da calamita per il settlement price ?
Nel caso in figura, da come è posizionato il last rispetto alla campana, sembrerebbe indicarci uno sbilanciamento del mercato verso il ribasso e che molto probabilmente in virtù di questo sbilanciamento il FIB tenderà a riportarsi verso l'alto nei prox giorni. Sto interpretando correttamente o i ragionamenti sono altri ?



ps: la mappa che vediamo è aggiornata sempre alla chiusura del giorno precedente?

grazie mille

Apo

[Cagalli Tiziano]

Ciao Tiziano, quali indicazioni può fornire al livello operativo la mappa di distribuzione dei Dpd ?
Il prezzo corrispondente al punto massimo della campana può fare da calamita per il settlement price ?
Nel caso in figura, da come è posizionato il last rispetto alla campana, sembrerebbe indicarci uno sbilanciamento del mercato verso il ribasso e che molto probabilmente in virtù di questo sbilanciamento il FIB tenderà a riportarsi verso l'alto nei prox giorni. Sto interpretando correttamente o i ragionamenti sono altri ?



ps: la mappa che vediamo è aggiornata sempre alla chiusura del giorno precedente?

grazie mille

Apo

Esatto Apo, l'interpretazione è sempre statistica:
i prezzi tornano alla media...prima o poi.

[nanodino]

per il dax invece la situazione è diversa....interessante

[Cagalli Tiziano]

per il dax invece la situazione è diversa....interessante

Grazie!

Infatti la lettura statisca dei dati che il mercato fornisce ci da informazioni precise, basta abituarsi a leggerle e a NON dare per scontato nulla.

Calcolare supporti o resistenze senza avere anche i dati delle posizioni e delle volatilità ha una precisione molto minore.

[gfuochi]

Ciao Apo, volevo chiederti se continui l'osservazione del DPD forecast map, avrei intenzione di usarlo come ulteriore filtro per l'overspread con opzioni. In pratica entrare con opzioni acquistate (o spread, se la VI è alta) solo se la direzione proposta per la coppia dallo scanner è la stessa del vertice della campana.
Grazie

[Limba]

Grazie!

Infatti la lettura statisca dei dati che il mercato fornisce ci da informazioni precise, basta abituarsi a leggerle e a NON dare per scontato nulla.

Calcolare supporti o resistenze senza avere anche i dati delle posizioni e delle volatilità ha una precisione molto minore.

Buongiorno Tiziano, in merito all'interpretazione del DPD Forecast si può dire che:
1) la punta più alta della Gaussiana rappresenta un supporto o una resistenza rispetto alla posizione del last;
2) i punti di intersezione della Gaussiana con l'asse dello zero delimitano l'area con più alta probabilità, per la scadenza considerata, in cui può "cadere" il settlement;
3) se varia la "forza" dei DPD, quindi anche la volatilità, variano anche i punti di intersezione del DPD Forecast con l'asse dello zero?
Grazie per la risposta
Ps
Allego un'immagine per capire

[Apocalips]

Ciao Limba, non devi vedere i punti di intersezioni perchè essi non dicono nulla in quanto variano a seconda di come zummi l' immagine dovuto al fatto che payoff e dpd forecast hanno 2 scale diverse in ordinata.

La strategia deve essere coerente con la posizione del pallino rosso rispetto al vertice della gaussiana:

Se il pallino è a destra la view è rialzista
Se il pallino è a sinistra la view è ribassista

Il vertice potrebbe fare da supporto/resistenza

credo che la mappa vada interpretata in questo modo, Tiziano potrà confermare o smentire !

Apo

[Limba]

Ciao Limba, non devi vedere i punti di intersezioni perchè essi variano a seconda di come zummi l' immagine in quanto payoff e dpd forecast hanno 2 scale diverse in ordinata.

La strategia deve essere coerente con la posizione del pallino rosso rispetto al vertice della gaussiana:

Se il pallino è a destra la view è rialzista
Se il pallino è a sinistra la view è ribassista

Il vertice potrebbe fare da supporto

credo che la mappa vada interpretata in questo modo, Tiziano potrà confermare o smentire !

Apo

Ciao Apo, grazie per il tuo intervento. Sono d'accordo sul tuo discorso quando dici" Se il pallino è a destra la view è rialzista Se il pallino è a sinistra la view è ribassista", in quanto la punta del DPD Forecast Map funge da supporto o da resistenza. Ciò che vorrei sapere però e che essendo i DPD forecast Map disegnati come una Gaussiana per ogni scadenza, per il principio di ritorno alla media, il prezzo di settlement dovrebbe ricadere all' interno dei punti di intersezione, cioè dell'area sottesa ad essi. Attendiamo il responso del Maestro.
PS la figura che ho simulato era solo per raffigurare il DPD Forecast

[Cagalli Tiziano]

Ciao Apo, grazie per il tuo intervento. Sono d'accordo sul tuo discorso quando dici" Se il pallino è a destra la view è rialzista Se il pallino è a sinistra la view è ribassista", in quanto la punta del DPD Forecast Map funge da supporto o da resistenza. Ciò che vorrei sapere però e che essendo i DPD forecast Map disegnati come una Gaussiana per ogni scadenza, per il principio di ritorno alla media, il prezzo di settlement dovrebbe ricadere all' interno dei punti di intersezione, cioè dell'area sottesa ad essi. Attendiamo il responso del Maestro.
PS la figura che ho simulato era solo per raffigurare il DPD Forecast

Qui la spiegazione:
e sotto il disegno:

[gfuochi]

Ciao Limba, non devi vedere i punti di intersezioni perchè essi non dicono nulla in quanto variano a seconda di come zummi l' immagine dovuto al fatto che payoff e dpd forecast hanno 2 scale diverse in ordinata.

La strategia deve essere coerente con la posizione del pallino rosso rispetto al vertice della gaussiana:

Se il pallino è a destra la view è rialzista
Se il pallino è a sinistra la view è ribassista

Il vertice potrebbe fare da supporto/resistenza

credo che la mappa vada interpretata in questo modo, Tiziano potrà confermare o smentire !

Apo

Scusate, ma se il vertice della Gaussiana funziona da calamita (supporto o resistenza), l'interpretazione non dovrebbe essere al contrario? Se il pallino del sottostante si trova alla destra della Gaussiana il prezzo tenderà presumibilmente a scendere,quindi la view è ribassista e viceversa. O sto andando io nel pallone (pallino)?
Ho appena provato sul dax a confrontare il vertice nelle prossime quattro scadenze (sottostante attualmente a destra) i valori sono i seguenti: 10240 a 4 gg. / 10220 a 11 gg. / 10122 a 18 gg. / 10085 a 25 gg.
La market strategy conferma.