AT NOW e Resa Totale

[Antonino C]

Io ho problemi di valutazione anche con il payoff
Probabilmente dipenderà da mie errate impostazioni, ma se semplicemente inserisco Minifib ed opzioni in una strategia, dai miei calcoli il payoff che viene generato secondo me è sbagliato.
Seguono i calcoli comparando il payoff con un unico valore di settlement oppure due valori divergenti per la differenza attuale di circa 250 punti tra indice e future:



Se è vero che il future a scadenza sarà liquidato con lo stesso valore di settlement usato anche per le opzioni, questo probabilmente non avverrà per esempio alla scadenza di maggio quando il future di giugno ha ancora un mese e quindi soffrirà la differenza, come oggi, dovuta per esempio ai dividendi.

Se la chiusura avvenisse oggi a 13500 il payoff dovrebbe stare circa 750 Euro più in basso, esattamente per la differenza a cui potrebbe essere chiusi i futures.