ZScore ---- Bande di Bollinger

[Francario Massimiliano]

Salve,

Ciao Tiziano

ti chiedevo se lo ZScore del singolo titolo può essere correlato alle Bande di Bollinger .... secondo la mia logica sì .
Se così fosse, lo scostamento del prezzo dalle Bande, sul grafico tradizionale, è così diverso dallo ZScore per un diverso settaggio di periodi che si deve dare alle Bande di Bollinger o da altri calcoli che hai messo nello ZScore?
Grazie

Z-Score e Bollinger Bands non sono la stessa cosa, anche se da un certo punto di vista possono avere delle somiglianze tra loro.

In pratica, per le Bollinger Bands, usiamo questi calcoli:
Media = MediaMobile(periodi)
Dev = DeviazioneStandard(periodi)
Banda Up = Media + (Dev * NumeroDeviazioni)
Banda Down = Media - (Dev * NumeroDeviazioni)

Per lo Z-Score invece i calcoli sono:
Media = MediaMobile(periodi)
Dev = DeviazioneStandard(periodi)
Z-Score = (Close - Media) / Dev

Se usiamo lo stesso periodo per entrambi gli indicatori, ed utilizziamo NumeroDeviazioni=1 nelle Bollinger Bands, allora lo Z-Score può essere visto come una sorta di misura di distanza del prezzo rispetto ad una delle due bande di Bollinger.
Infatti, solo ed esclusivamente in queste condizioni, avremo:

- Se Z-Score = 0, allora Close è esattamente al centro delle due Bande di Bollinger;
- Se Z-Score = 1, allora Close = Banda di Bollinger superiore;
- Se Z-Score = -1, allora Close = Banda di Bollinger inferiore;
- Se Z-Score > 1, allora Close è sopra alla Banda di Bollinger superiore;
- Se Z-Score < -1, allora Close è sotto alla Banda di Bollinger inferiore.

Max Francario