-
13-11-19, 17:37 #1
- Data Registrazione
- May 2015
- Messaggi
- 189
Formula di calcolo della skewness - sezione Volatility
Buongiorno Tiziano, Andrea,
volevo chiedervi (se non è un problema) la formula di calcolo della skewness delle curve di volatilità nella sezione Volatility.
Lo chiedo perché da "bravo" (si fa per dire) opzionista mi ha sempre interessato molto come fanno variare le curve di volatilità al variare del valore del sottostante e delle scadenze.
Ultimamente ho poi ripreso un mio vecchio "peccato" che era quello di fare un pò di trading intraday sui futures e volevo usarlo come strumento decisionale.
Mi piacerebbe dare un significato "analitico" al valore che leggo, ma al momento non ne sono stato capace.
Pensavo che fosse calcolata come la pendenza della retta congiungente IV PUT (delta =0,25 o giù di li) e IV Call (delta 0,25), ma spesso leggo una Current Skewness positiva, quindi non può essere.....
Un'ultima domanda: quando faccio l'acquisizione a distanza ad esempio di 10gg, non ho capito come ragiona il software per fare il confronto alle varie scadenze. Quello che era a 20 gg di scadenza ora lo sarà a 10 gg, ma potrebbe non esserci oggi un'opzione che scade a 10 gg. Quindi non ho capito (tanto per cambiare ) come avviene il confronto. Spero di essermi spiegato....
Grazie mille.
Fabrizio
-
13-11-19, 17:55 #2
E' proprio solo così: rilevamento IV a delta 25 e differenza tra Put e Call.
La skewness è positiva su commodities, bond
Un'ultima domanda: quando faccio l'acquisizione a distanza ad esempio di 10gg, non ho capito come ragiona il software per fare il confronto alle varie scadenze. Quello che era a 20 gg di scadenza ora lo sarà a 10 gg, ma potrebbe non esserci oggi un'opzione che scade a 10 gg. Quindi non ho capito (tanto per cambiare ) come avviene il confronto. Spero di essermi spiegato....
Grazie mille.
Fabrizio
Queste 4 serie vengono collegate per interpolazione e creano una superficie nella quale ci sono tutti i 100 giorni..se corri dietro a due lepri, non ne prendi nemmeno una.
-
14-11-19, 12:01 #3
- Data Registrazione
- May 2015
- Messaggi
- 189
Grazie mille Tiziano, gentilissimo come sempre.
Per lo skew, io, anche per molto tempo (anche minuti, se trend a rialzo) leggo valori positivi anche sugli indici (spessissimo e da "sempre" si può dire). Qui sotto DAX questa mattina in tre diversi momenti su scadenza a 8 gg (per evitare problemi di spread e mercato veloce). Presumo che valori così alti siano dovuti a quel valore altissimo di call 13600, ma non capisco come a distanza di 7-8 minuti mi da lo stesso valore. (prime due immagini)
Problemi di dati in arrivo ?
Beh, per la comparazione delle curve, avete proprio pensato a tutto !
Complimenti, come sempre.
Grazie ancora.
Fabrizio