Iron Condor

[principianteopzioni]

Re: Iron Condor

Ciao Lorenzo,
volevo ringraziarti.

Sei stato molto disponibile e gentile a condividere le tue idee che mi hanno fatto molto riflettere.

Grazie

ciao

[Lorenzo A]

Re: Iron Condor

Fino a qualche giorno fa ero convinto che la bella forma squadrata e simmetrica di una strategia andasse mantenuta, modifica dopo modifica, fino alla scadenza.

Ecco che nelle rollate andavo a cercare di ricreare questa situazione.

Ho avuto l’occasione di leggere tutta la strategia Batman-Luglio gestita da AZ13 (che non avevo avuto occasione di fare) e, naturalmente, mi sono accorto che non sto sostenendo l’esame di disegno tecnico ma ho ben altre priorità.

Quindi ho ripreso la mia strategia originale e l’ho aggiustata in questi due ultimi giorni riuscendo in qualche maniera a renderla positiva.

Non era partita nel migliore dei modi e non c’era stato uno studio preventivo.
Da questi errori ho poi “attivato” altre strategie che mi stanno dando soddisfazioni maggiori.

In ogni caso, visto che questo thread era dedicato ad una ben determinata strategia, tralascio la discussione delle altre.

[Lorenzo A]

Re: Iron Condor

Nella prima figura riporto la situazione al giorno 14/07/2010 ore 09.00 (dalla risposta 115 di questa discussione)
Nella seconda figura, la situazione al 19/07, ieri

[Lorenzo A]

Re: Iron Condor

Sempre il 19/07, intravedendo un’occasione di incrementare il Massimo Profitto a scadenza ho venduto una ulteriore Call 20000.

Dalla figura si vede però a che rischio mi sono sottoposto se il sottostante avesse deciso di aumentare. Sono troppo delta negativo ma ormai era fatta.

[Lorenzo A]

Re: Iron Condor

Questa mattina 20/07 la fortuna del principiante si è messa dalla mia parte. Dopo un’apertura al rialzo l’indice FTSE Mib ha deciso di ritracciare facendomi segnare un totale positivo, seppur di poca entità.
Merito del delta negativo.

[Lorenzo A]

Re: Iron Condor

Dalle 12.00 della seduta odierna, l’indice si è posizionato in un canale di trend laterale così per mettermi in tranquillità ho neutralizzato il piu possibile il delta inserendo l’acquisto di un minifib

[Lorenzo A]

Re: Iron Condor

E’ una ciofeca lo so
Ciao a tutti

[livio]

Re: Iron Condor

Se alla fine del "gioco" sei in gain, significa che proprio ciofeca non era...

[Felix]

Re: Iron Condor

E’ una ciofeca lo so

Mio padre mi dice sempre: "Mai vantarsi!" riso
E\' una bella Pinna di Squalo, ideale per il periodo vacanziero.
Fossi in te non mi dispererei troppo.
Tiziano l\'ha scritto in un altro post, io mi permetto di ripeterlo qui: "Cosa intendi fare se il sottostante prende a scendere?"

[Lorenzo A]

Re: Iron Condor

Tiziano l\'ha scritto in un altro post, io mi permetto di ripeterlo qui: "Cosa intendi fare se il sottostante prende a scendere?"

Premesso che la mia preparazione attuale mi obbliga a vedere come è la situazione nel momento che decido di fare qualcosa, perche con i valori correnti posso fare delle simulazioni veritiere, posso però azzardare a preventivare questa mossa:

se il sottostante dovesse scendere a ridosso del valore 19500, corrispondente all\'apice della linea At Now, o magari anche prima se vedessi che il mercato prende lo scapicollo verso il fondo,

rivenderei il miniFib ed entrerei Short di una Call 18500

o magari entrambe le cose

però dato che anche le due opzioni gia in strategia, la +Put 19500 e la +Call 20000, sono in guadagno e lo sarebbero ancor di piu alla discesa del sottostante, dovrei vedere se sarebbe il caso di coprirle ed incassare .

Tu mi puoi consigliare qualcosa?

Intanto posto la situazione attuale a fine giornata borsistica

[livio]

Re: Iron Condor

....
se il sottostante dovesse scendere a ridosso del valore 19500, corrispondente all\'apice della linea At Now, o magari anche prima se vedessi che il mercato prende lo scapicollo verso il fondo,
rivenderei il miniFib ed entrerei Short di una Call 18500
o magari entrambe le cose
....

A occhio direi che la combinazione vendita call 18500 e chiusura mini sia un po\' troppo pesante (forse per lo strike utilizzato...)per la strategia in essere, a meno che si preveda un continuo ribasso... in tal caso si naviga alla grande.
Mantenendo il mini la situazione mi pare un pochino più bilanciata (anche se non soddisfacente, per me) e comunque ancora con un delta sempre "un tantino" negativo (circa -0,7).

[fonzie]

@PIDI
"PERO\'
Mentre se usi come vendute le OTM, il premio che hai preso è sufficiente per 3 rollate circa, usando le ITM arrivi a 7 circa."


Ciao pidi , potresti gentilmente spiegarmi questo punto?

Come si riescono calcolare questi valori?

Grazie mille e buona giornata.

[pidi10]

Fonzi

per capire questo non c\'é modo migliore che fare una prova.
Costruisci 2 condor: uno utilizzando le opzioni OTM
+put 99
-put 100 OTM
-call 101 OTM
+call 102

E l\'altra cone le ITM
+put 99
-call 100 ITM
-put 101 ITM
+call 102

E poi prova a rollare.

Vedrai che i movimenti sono al contrario.

Se per rollare una call OTM pago un costo, se al posto della Call OTM metto una Put ITM, la rollata di quella opzione la faccio in guadagno.
Poichè non è solo quell\'opzione che incide, tale guadagno allevia il costo complessivo e quindi riesci a farne di più di rollate.

[fonzie]

Fonzi

per capire questo non c\'é modo migliore che fare una prova.
Costruisci 2 condor: uno utilizzando le opzioni OTM
+put 99
-put 100 OTM
-call 101 OTM
+call 102

E l\'altra cone le ITM
+put 99
-call 100 ITM
-put 101 ITM
+call 102

E poi prova a rollare.

Vedrai che i movimenti sono al contrario.

Se per rollare una call OTM pago un costo, se al posto della Call OTM metto una Put ITM, la rollata di quella opzione la faccio in guadagno.
Poichè non è solo quell\'opzione che incide, tale guadagno allevia il costo complessivo e quindi riesci a farne di più di rollate.

Grazie pidi per la tua risposta.

Quindi non c\'e\' una regola precisa , ma bisogna verificarla in base alla strategia mandata a mercato.

[livioptions]

Che bel 3D, me l\'ero perso! :-)