Le perdite possono eccedere il capitale ?

[thefhoobos]

Salve a tutti,
pongo due domande alle quali non sono riuscito ad ottenere una risposta esauriente, ho cercato e ricercato su google ma non ho trovato nulla. Mi scuso in anticipo se le domande possano sembrare banali ma non ho mai tradato sulle opzioni poiché vengo da altri mercati.

- Dunque, se vendessi una call con scadenza 1 settimana su APPLE che quota 108, strike 110, con un potenziale profitto di 250 eur e una potenziale perdita illimitata e il sottostante iniziasse a salire rischierei che la potenziale salita, di conseguenza perdita, mi mangiasse solo il capitale iniziale (deposito) o rischierei che le perdite eccedano il capitale ?

- La seconda domanda è collegata alla prima. Se vendessi 10 contratti call su APPLE da 0,25 l\'uno con un capitale di 250 dollari, quindi spendo 250 $ con un profitto di 250 $, e il titolo iniziasse a salire, perderei solo i 250 $ che ho pagato per i 10 contratti e quindi tutto il mio capitale o rischierei di andare sotto e quindi perdere più del capitale iniziale ? O in alternativa, c\'è un modo, come per gli altri mercati, di evitare di subire grosse perdite e chiudere l\'opzione prima di un livello di prezzo prestabilito ?

PS: I numeri dati non sono reali, sono per far capire meglio il concetto, grazie mille anticipatamente a tutti.

[CIVT]

Salve a tutti,
pongo due domande alle quali non sono riuscito ad ottenere una risposta esauriente, ho cercato e ricercato su google ma non ho trovato nulla. Mi scuso in anticipo se le domande possano sembrare banali ma non ho mai tradato sulle opzioni poiché vengo da altri mercati.

- Dunque, se vendessi una call con scadenza 1 settimana su APPLE che quota 108, strike 110, con un potenziale profitto di 250 eur e una potenziale perdita illimitata e il sottostante iniziasse a salire rischierei che la potenziale salita, di conseguenza perdita, mi mangiasse solo il capitale iniziale (deposito) o rischierei che le perdite eccedano il capitale ?

- La seconda domanda è collegata alla prima. Se vendessi 10 contratti call su APPLE da 0,25 l\'uno con un capitale di 250 dollari, quindi spendo 250 $ con un profitto di 250 $, e il titolo iniziasse a salire, perderei solo i 250 $ che ho pagato per i 10 contratti e quindi tutto il mio capitale o rischierei di andare sotto e quindi perdere più del capitale iniziale ? O in alternativa, c\'è un modo, come per gli altri mercati, di evitare di subire grosse perdite e chiudere l\'opzione prima di un livello di prezzo prestabilito ?

PS: I numeri dati non sono reali, sono per far capire meglio il concetto, grazie mille anticipatamente a tutti.

La risposta è che se non metti le coperture puoi perdere anche più del capitale richiesto inizialmente a margine, ti invito a leggere questo 3d che trovo molto didattico per un neofita http://www.playoptions.it/vbforum/sh...-spread)/page3

[Denis Moretto]

Salve a tutti,
pongo due domande alle quali non sono riuscito ad ottenere una risposta esauriente, ho cercato e ricercato su google ma non ho trovato nulla. Mi scuso in anticipo se le domande possano sembrare banali ma non ho mai tradato sulle opzioni poiché vengo da altri mercati.

- Dunque, se vendessi una call con scadenza 1 settimana su APPLE che quota 108, strike 110, con un potenziale profitto di 250 eur e una potenziale perdita illimitata e il sottostante iniziasse a salire rischierei che la potenziale salita, di conseguenza perdita, mi mangiasse solo il capitale iniziale (deposito) o rischierei che le perdite eccedano il capitale ?

- La seconda domanda è collegata alla prima. Se vendessi 10 contratti call su APPLE da 0,25 l\'uno con un capitale di 250 dollari, quindi spendo 250 $ con un profitto di 250 $, e il titolo iniziasse a salire, perderei solo i 250 $ che ho pagato per i 10 contratti e quindi tutto il mio capitale o rischierei di andare sotto e quindi perdere più del capitale iniziale ? O in alternativa, c\'è un modo, come per gli altri mercati, di evitare di subire grosse perdite e chiudere l\'opzione prima di un livello di prezzo prestabilito ?

PS: I numeri dati non sono reali, sono per far capire meglio il concetto, grazie mille anticipatamente a tutti.

Ciao,
di default se il sistema di marginazione / tenuta liquidità della banca o del broker con cui operi è ok, non dovrebbe mai succedere di andare in perdita oltre la liquidità che hai depositato.
A volte però con alcuni broker è successo, in rari casi, di forti scostamenti del mercato o durante movimenti sfavorevoli... che il broker non ha fatto in tempo a chiudere in automatico le posizioni in perdita e quindi si è andati oltre il capitale (ma ripeto è una cosa rarissima e segno di un pessimo sistema di marginazione del tuo broker).

In risposta alla tua seconda domanda invece, se vendi hai un incasso e non paghi nessun premio quindi i 250 $ sono premi incassati. E nessun broker ti farebbe mai vendere un premio di 250 dollari con 250 dollari di liquidità sul tuo conto. Anche perchè il margine richiesto per aprire delle opzioni vendute viene applicato anche tenendo conto del controvalore di apertura della somma dei contratti che vendi.
Quindi tranquillo l\'ipotesi che fai al punto 2 non potrà mai succedere.