Originariamente Scritto da
antoniokk
Io credo che il delta 1% venga calcolato da Fiuto con una semplice riproporzione.
Nell'esempio sotto abbiamo un delta di 0.84 e un delta di portafoglio di -83.61.
Quindi al movimento del sottostante di 1$ il premio dell'opzione si muovera di 0.84$
Il movimento di 1$ rispetto al valore del sottostante (38.4) equivale ad una percentuale di 2.6% (1/38.4*100).
Quindi sè 1$ di movimento equivale al 2.6 % quando il delta vale 0.84, un 1% di movimento a quale valore di delta corrisponde?
proporzione:
2.6% : 0.84 = 1% : X
X=0.84*1/2.6 = 0.323
0.323*100 sottostanti = 32.3 (delta 1%)
Il risultato(32.3) è leggermente diverso dal risultato che visualizza fiuto (32.1) in quanto nel calcolo il delta è a due decimali.
Sè si rifanno i calcoli con 4 decimali il risultato viene corretto.
..se corri dietro a due lepri, non ne prendi nemmeno una.
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