Grafico Strategia del Mercato

[traederman]

@traederman
riguardo al bund giugno e opzioni?
si, le opzioni hanno adesso come riferimento il future giugno e il differenziale tra i future mar/giu è di -1,7 punti.

grazie livio

[livio]

@traederman
riguardo al bund giugno e opzioni?
si, le opzioni hanno adesso come riferimento il future giugno e il differenziale tra i future mar/giu è di -1,7 punti.

[traederman]

bund

dopo il mio intervento precedente nessuno si è più fatto vivo :dizzy:

eppure la discussione era vivace
allora i casi sono due:
ho detto una grande fesseria.. ed allora spostate l\'intervento nella sezione "castronerie"
oppure è come dico io, ed allora mi piacerebbe ricevere una conferma :whistling:

ciao ciao

[traederman]

bund

tenete presente che le opzioni hanno ora come sottostante il bund scadenza giugno, che venerdì ha chiuso a 137,32 (quasi 2 punti in meno del bund scadenza marzo che ha chiuso a 139,06)
ciaociao

[chrisbasetta]

Quindi hanno chiuso le call in eccesso. Rialzo finito?

Questo io non lo so
Però può essere che al rialzo ci credano meno...

[chrisbasetta]

Grazie x la spiegazione e questa l\'ho capita, invece x il bund, mentre gli strike venduti sono rimasti tali, (137,5; 139) quelli comprati sono variati o almeno così sembra, ovvero prima avevo comprati a 142 ottenendo un ratio bakspread, ora quelli comprati sono scesi a 135 !
Qualcuno sa come interpretare questa mossa e soprattutto quali mosse dovrei effettuare x rplicarli ?
Vi ringrazio di nuovo !

Non ho purtroppo l\'immagine del Bund di due giorni fa...se però è come dici in questo caso si sono girati da short a long...quindi hanno girato la figura smontando il backspread ribassista e montandone uno rialzista..

[manuelP]

in realtà anche trasformando da backspread a credit spread

Quindi hanno chiuso le call in eccesso. Rialzo finito?

[MATTE607]

Ciao..provo a risponderti io...
Se guardi le due immagini vedi che hanno modificato gli strike venduti e quelli comprati..spostando il tutto in su...
ed in realtà anche trasformando da backspread a credit spread

Grazie x la spiegazione e questa l\'ho capita, invece x il bund, mentre gli strike venduti sono rimasti tali, (137,5; 139) quelli comprati sono variati o almeno così sembra, ovvero prima avevo comprati a 142 ottenendo un ratio bakspread, ora quelli comprati sono scesi a 135 !
Qualcuno sa come interpretare questa mossa e soprattutto quali mosse dovrei effettuare x rplicarli ?
Vi ringrazio di nuovo !

[jeremy75]

Era come temevo, non ci ho capito una mazza !
Da cosa si intuisce che hanno rollato, xchè dal confronto delle due figure, quella di due giorni fa e quella di adesso non riesco a capirlo !

Il grafico dei due payoff postati da Tiziano e\' chiaro, come vedi la figura e\' la stessa, si e\' spostata piu\' verso destra, cioe\' sono stati rollati, chiusi i precedenti e aperti dei nuovi contatti di opzione a strike piu\' alti.

[chrisbasetta]

Era come temevo, non ci ho capito una mazza !
Da cosa si intuisce che hanno rollato, xchè dal confronto delle due figure, quella di due giorni fa e quella di adesso non riesco a capirlo !

Ciao..provo a risponderti io...
Se guardi le due immagini vedi che hanno modificato gli strike venduti e quelli comprati..spostando il tutto in su...
ed in realtà anche trasformando da backspread a credit spread

[MATTE607]

E\' variata ma non si sono messi Long, hanno rollato di 1 posizione:
da blu a viola.
Il passare di 1 giorno, la vola che è scesa di 2 punti ha fatto sì che la rollata sia stata pure a basso costo, infatti la differenza la vedi dall\'altezza della parte sinistra della strategia sull\'asse dei dollari.

In pratica si muove tutta la posizione di 1 strike.

Era come temevo, non ci ho capito una mazza !
Da cosa si intuisce che hanno rollato, xchè dal confronto delle due figure, quella di due giorni fa e quella di adesso non riesco a capirlo !

[manuelP]

Riassumendo, e sempre se non ho capito male, gli istituzionali hanno 2 strike venduti (almeno) e si difendono spostando tutta la posizione in essere e non solo le vendute.
Chiedo perchè si spostano solo quando viene toccato il secondo degli strike venduti e non quando viene toccato il primo? Sembrerebbe più ovvio farlo sul primo strike.

Spostando tutta la posizione, io capisco che non hanno cambiato idea sulla direzione del mercato. Ma in questa maniera subiscono la perdita della rollata ma non aumentano i contratti (e quindi il rischio contrattuale) per recuperarla. Come fanno a rialzare il payoff?

Grazie.

[Cagalli Tiziano]

Ciao Tiziano, visto che la strategia istituzionali è variata, (si sono messi long), come dobbiamo modificare la strategia che avevano in piedi fino a ieri e che hai impostato anche tu !
Grazie !

E\' variata ma non si sono messi Long, hanno rollato di 1 posizione:
da blu a viola.
Il passare di 1 giorno, la vola che è scesa di 2 punti ha fatto sì che la rollata sia stata pure a basso costo, infatti la differenza la vedi dall\'altezza della parte sinistra della strategia sull\'asse dei dollari.

In pratica si muove tutta la posizione di 1 strike.

[MATTE607]

Et Voilà...appena fatta con prezzi reali.

Diventerà Theta positiva il giorno 04/03/2012

Ciao Tiziano, visto che la strategia istituzionali è variata, (si sono messi long), come dobbiamo modificare la strategia che avevano in piedi fino a ieri e che hai impostato anche tu !
Grazie !

[Cagalli Tiziano]

NON mi hai risposto molto ben di più di una volta, caro Tiziano... e pensare che quando posto qualcosa, a scrivere e a correggere, come minimo ci metto mezz\'ora (escluso adesso) - ... alla fine, resto spesso con i miei dubbi e in "braghe de tela"
notte

Mi spiace!:dizzy:

Prova a fare domande rivolgendoti a tutti, così, se mi sfugge, magari perchè sto facendo altre cose, puoi ottenere risposte anche da altri che viceversa non si sentono autorizzati ad intervenire.


In braghe de tela xe sempre mejo che in mudande!:laughing: