OI SPMIB scadenze agosto e settembre 2010

[bdanyel]

Provo ora a fare una considerazione sul grafico dell\'OI SPMIB scad. agosto e settembre 2010.
Da quello che sono riuscito a capire, considerando che le opzioni sono solitamente vendute,
per la scadenza di agosto si vede una bella resistenza di call a 22000, mentre come supporto più alto
ci sono le put vendute a 20000.
Questo vorrebbe dire che dovremmo chiudere tra i 20000 e i 22000 , anche se siamo abbastanza vicini alla resistenza 22000 ...

Per quanto riguarda settembre, invece c\'è un bel volume di put a 17000 e anche a 18000 , mentre per le call siamo sempre sui 22000.
Questo può presagire che gli istituzionali prevedono un ribasso dell\'indice con un supporto intorno a 17000-18000 ?!?
Vi prego di scusarmi se sto dicendo fesserie, ma umilmente ci sto provando e chiedo un parere a tuti voi !!!
Grazie mille :-)

Daniele

[goldor]

Re: OI SPMIB scadenze agosto e settembre 2010

Questo può presagire che gli istituzionali prevedono un ribasso dell\'indice con un supporto intorno a 17000-18000 ?!?
Vi prego di scusarmi se sto dicendo fesserie, ma umilmente ci sto provando e chiedo un parere a tuti voi !!!
Grazie mille :-)

Daniele

.....esatto.....

[bdanyel]

Re: OI SPMIB scadenze agosto e settembre 2010

Grazie Goldor,
ma quindi con la tua affermazione, stai dicendo che la lettura dell\'OI l\'ho fatta bene ?!?
m m m, mi sembrerebbe troppo facile se fosse vero, ma allora questo vuol dire che qualcosa
inizio a capirla, evviva :-) :-)
Be per settembre allora si potrebbe pensare ad una strategia con supporto 17000 e resistenza 22000 ... ci sta ?!?

[pidi10]

Re: OI SPMIB scadenze agosto e settembre 2010

Ci sta, ma tieni anche presente che gli OI sono come i moli di Venezia, reggono le alte maree fino ad un certo punto, oltre possono essere superati. Quindi avere sempre in tasca il piano B è un Must.

[bdanyel]

Re: OI SPMIB scadenze agosto e settembre 2010

Grazie pidi, mi conforta il fatto che qualcosa inizio ad interpretarla per il verso giusto .... :-)

[Roberto Domenichini]

Re: OI SPMIB scadenze agosto e settembre 2010


m m m, mi sembrerebbe troppo facile se fosse vero, ma allora questo vuol dire che qualcosa
inizio a capirla, evviva :-) :-)
[/quote]

Se una cosa è facile al 90% è anche vera! Non vale il viceversa!

Buon proseguimento

[bdanyel]

Re: OI SPMIB scadenze agosto e settembre 2010

"Se una cosa è facile al 90% è anche vera! Non vale il viceversa! "

Si Roberto, forse è proprio così, perchè i danni maggiorni me li sono fatti
andando contro le previsioni più facili e scontate ... che mi sembravano troppo
facili per essere vere, ed io facevo il contrarian .... (e non ti dico i dolori .. !!!)

Da più parti ho sentito dire che a volte bisogna far vedere i grafici ai bambini, e chieder
loro la tendenza futura !!!

Saluti

[pidi10]

Re: OI SPMIB scadenze agosto e settembre 2010

C\'è anche chi dice che individuando una tendenza guadando il grafico hai il 50% di probabilità di azzeccare.

[bdanyel]

Re: OI SPMIB scadenze agosto e settembre 2010

C\'è anche chi dice che individuando una tendenza guadando il grafico hai il 50% di probabilità di azzeccare.

questa forse è la più corretta !!!

[Roberto Domenichini]

Re: OI SPMIB scadenze agosto e settembre 2010

"Se una cosa è facile al 90% è anche vera! Non vale il viceversa! "

Si Roberto, forse è proprio così, perchè i danni maggiorni me li sono fatti
andando contro le previsioni più facili e scontate ... che mi sembravano troppo
facili per essere vere, ed io facevo il contrarian .... (e non ti dico i dolori .. !!!)

Da più parti ho sentito dire che a volte bisogna far vedere i grafici ai bambini, e chieder
loro la tendenza futura !!!

Saluti

Danyele anche io sto imparando la lettura degli O.I.

Quello che hai scritto penso sia corretto visto che ci hanno insegnato a leggere in "maniera" contraria gli O.I. e quindi +call significa che si coprono il sottostante e si trsforma in put sintetica e viceversa. Quindi i piloncini blue saranno le nostre resistenze e quelli verdi i supporti.

Ti dico come mi comporto io.

Intanto operando sul Bund prendo il grafico 3D proprio come fai tu e seleziono solo gli strike più vicni al prezzo attuale del sottostante. Poi verifico la volatilità implcita ogni giorno ma quello è un altro discorso.

vado avanti con gli O.I.

Se ho due resistenze (visualizzate sugli O.I.) 131 e 131,50 e due suppori a 128 e 128,50 mi costruisco o una butterfly o un condor che mi dia i BEP a 131,50 e 128. Altrimenti se ho uno spazio molto aperto quindi con pochi O.I. lascio aperta quella zona ed eventualmente la gestisco (quando imparerò bene).

Dai Danyele che ci riusciamo!

Buona giornata

[bdanyel]

Re: OI SPMIB scadenze agosto e settembre 2010

Grazie Roberto,
si credo che pure il tuo ragionamento sia corretto ...
Una cosa che mi sfugge è il discorso sul fatto che le +call sono in effetti delle put sintetiche ...
qui mi perdo, dovrò rivedermi per bene il discorso delle posizioni o combinazioni sintetiche (cosi si dice ?!? )

Ricordo questo contetto, andare long di un fib equivale ad andare long di 2 call e short di 2 put , giusto ?!?
Quindi +S = + 2C - 2P
-2C = -2P -S

Tu Roberto hai scritto :
"Quello che hai scritto penso sia corretto visto che ci hanno insegnato a leggere in "maniera" contraria gli O.I. e quindi +call significa che si coprono il sottostante e si trsforma in put sintetica e viceversa. Quindi i piloncini blue saranno le nostre resistenze e quelli verdi i supporti. "

Mi sfugge il discorso put sintetica e viceversa .. .

[pidi10]

Re: OI SPMIB scadenze agosto e settembre 2010

No le opzioni non vanno raddoppiate.
S= C - P

Il motivo è semplice:
C e P stesso strike hanno la somma dei valori assoluti del delta = 1 come il sottostante.
Quindi non vanno doppiati.

Io non lo so quale è il ragionamento che fa Roberto per leggere gli OI, ma dato che il risultato ora è giusto dopo tanto penare, non entro nel merito anche se non lo capisco neppure io.

[bdanyel]

Re: OI SPMIB scadenze agosto e settembre 2010

Non ho gli appunti stampati con me al momento, ma se non ricordo male,
una opzione ATM ha un delta in valore assoluto di 0.5 , mentre il sottostante, nel caso del FIB, ha un delta in valore assoluto di 2
(per quello ho raddoppiato le quantità prima)
mentre il minifib ha un valore assoluto di delta di 0.4 ...
ricordo bene ?

[pidi10]

Re: OI SPMIB scadenze agosto e settembre 2010

Il mio discorso si riferisce ad un sottostante con delta 1
Chi legge senza la tua precisazione può interpretare male.

[bdanyel]

Re: OI SPMIB scadenze agosto e settembre 2010

Va bene, neanche io entro nel merito profondo di questo concetto,
però da quanto ho appreso dai commenti degli OI di AZ13 sulla strategia spiderman ,
ho imparato che nei grafici degli OI, le opzioni vanno considerate sempre vendute, per cui
riassumerei cosi:
- le call (vendute) fungono da resistenza
- le put (vendute) fungono da supporto

Praticamente gli istituzionali tendono a comprare il sottostante, mentre solitamente vendono le opzioni, ho capito bene ?!?