Dpd

[wally]

Mi sembra di averlo scritto in altra parte comunque la discesa è stata centrata perfettamente ed ora penso che la discesa ottimale sia attorno ai 12000.

Se si fermasse a 15000 dove c\'è già una difesa sarebbe un peccato perchè chi ha venduto (istituzionale) non ha incassato una grande volatilità e quindi la strategia istituzionale è più di delta che di theta... a parer mio non si accontenteranno.

A 12000 sarebbero soddisfatti (80% del premio incassato) e raggiungiamo i valori di ripartenza, quelli da dove si può pensare di ripartire.

E chi scrive panic selling dovrà interrogarsi sul fatto che i grandi trader siano degli sprovveduti e si fanno prendere dal panico...io dico che sono dei professionisti e fanno esattamente quello che va fatto per guadagnare.

Grazie mille, gentilissimo come sempre e scusa se ti ho fatto ripetere cose già dette

[Opzionibus]

Mi sembra di averlo scritto in altra parte comunque la discesa è stata centrata perfettamente ed ora penso che la discesa ottimale sia attorno ai 12000.

Se si fermasse a 15000 dove c\'è già una difesa sarebbe un peccato perchè chi ha venduto (istituzionale) non ha incassato una grande volatilità e quindi la strategia istituzionale è più di delta che di theta... a parer mio non si accontenteranno.

A 12000 sarebbero soddisfatti (80% del premio incassato) e raggiungiamo i valori di ripartenza, quelli da dove si può pensare di ripartire.

E chi scrive panic selling dovrà interrogarsi sul fatto che i grandi trader siano degli sprovveduti e si fanno prendere dal panico...io dico che sono dei professionisti e fanno esattamente quello che va fatto per guadagnare.

Scusa Tiziano, mi puoi specificare questa cosa della volatilità non incassata a dovere ? Grazie.

[Cagalli Tiziano]

Grazie mille, gentilissimo come sempre e scusa se ti ho fatto ripetere cose già dette

Figurati è un piacere e poi tu sei sempre molto disponibile, grazie!

[Cagalli Tiziano]

Scusa Tiziano, mi puoi specificare questa cosa della volatilità non incassata a dovere ? Grazie.

Quando è iniziata la discesa la volatilità e quindi i premi erano bassi rispetto al valore attuale.
Chi ha venduto allora e volesse chiudere oggi perceribbe un guadagno dato dal delta, assommato al theta di 1 mese, ma diminuito di quasi 10 punti di Vega: cioè il guadano è quasi nullo!

Per portare a casa più soldi si può lavorare sul delta facendo scendere almeno sino ai 12000 perchè il Vega richiede più tempo per riportarsi a livelli bassi e richiede anche che la situazione dei mercati sia capita e percepita.

Tutto può succedere ma se io fossi uno strategist di un grosso fondo venderei titoli short tanto non avrei grossi ostaxoli visto che le controparti non bancarie di un certo peso, sono anche loro in sofferenza per via del prezzo del petrolio.

Però io non sono lo strategist!

[Opzionibus]

Quando è iniziata la discesa la volatilità e quindi i premi erano bassi rispetto al valore attuale.
Chi ha venduto allora e volesse chiudere oggi perceribbe un guadagno dato dal delta, assommato al theta di 1 mese, ma diminuito di quasi 10 punti di Vega: cioè il guadano è quasi nullo!

Per portare a casa più soldi si può lavorare sul delta facendo scendere almeno sino ai 12000 perchè il Vega richiede più tempo per riportarsi a livelli bassi e richiede anche che la situazione dei mercati sia capita e percepita.

Tutto può succedere ma se io fossi uno strategist di un grosso fondo venderei titoli short tanto non avrei grossi ostaxoli visto che le controparti non bancarie di un certo peso, sono anche loro in sofferenza per via del prezzo del petrolio.

Però io non sono lo strategist!

Ho capito, grazie.

[Amos]

Mistero Vega

Quando è iniziata la discesa la volatilità e quindi i premi erano bassi rispetto al valore attuale.
Chi ha venduto allora e volesse chiudere oggi perceribbe un guadagno dato dal delta, assommato al theta di 1 mese, ma diminuito di quasi 10 punti di Vega: cioè il guadano è quasi nullo!

Per portare a casa più soldi si può lavorare sul delta facendo scendere almeno sino ai 12000 perchè il Vega richiede più tempo per riportarsi a livelli bassi e richiede anche che la situazione dei mercati sia capita e percepita.

Tutto può succedere ma se io fossi uno strategist di un grosso fondo venderei titoli short tanto non avrei grossi ostaxoli visto che le controparti non bancarie di un certo peso, sono anche loro in sofferenza per via del prezzo del petrolio.

Però io non sono lo strategist!

Ciao Tiziano. Leggo sempre con interesse e ammirazione le tue considerazioni anche perchè mi dai la sensazione di sapere davvero tanto.
Quando poi tiri in ballo il vega ancora di più. Si perché il vega ingrassa i premi, si sa, ma poi a scadenza evapora.
Del tuo ragionamento non capisco come lo strategist cerchi sottomettere la volatilita alimentandola shortando ferocemente il mercato.
Tutto qua e mi scuso se non ho centrato il tema.

[Cagalli Tiziano]

Ciao Tiziano. Leggo sempre con interesse e ammirazione le tue considerazioni anche perchè mi dai la sensazione di sapere davvero tanto.
Quando poi tiri in ballo il vega ancora di più. Si perché il vega ingrassa i premi, si sa, ma poi a scadenza evapora.
Del tuo ragionamento non capisco come lo strategist cerchi sottomettere la volatilita alimentandola shortando ferocemente il mercato.
Tutto qua e mi scuso se non ho centrato il tema.

Grazie!

Semplicemente rendendo più elevato il guadagno di delta che la perdita di vega. Quindi continuando il trend.

Basta scomporre il premio:
ad esempio oggi, ore 12,35, una opzione ATM DAX che aveva un At Now di - 220 euro, aveva una perdita di 640 euro di delta ed un guadagno di 418 di vega, e 2 di Theta.

[poket9]

Ciao Tiziano,
intendevo panic selling visto dal lato dei piccoli.....ovvio che i grandi sanno cosa fare!!!

Mi sembra di averlo scritto in altra parte comunque la discesa è stata centrata perfettamente ed ora penso che la discesa ottimale sia attorno ai 12000.

Se si fermasse a 15000 dove c\'è già una difesa sarebbe un peccato perchè chi ha venduto (istituzionale) non ha incassato una grande volatilità e quindi la strategia istituzionale è più di delta che di theta... a parer mio non si accontenteranno.

A 12000 sarebbero soddisfatti (80% del premio incassato) e raggiungiamo i valori di ripartenza, quelli da dove si può pensare di ripartire.

E chi scrive panic selling dovrà interrogarsi sul fatto che i grandi trader siano degli sprovveduti e si fanno prendere dal panico...io dico che sono dei professionisti e fanno esattamente quello che va fatto per guadagnare.

[poket9]

Ciao Wally,
posteresti il nostro dpd di venerdi,
grazie

eccolo e buon fine settimana a tutti

[ATTACH=CONFIG]19512[/ATTACH]

[wally]

Ciao Wally,
posteresti il nostro dpd di venerdi,
grazie

buona settimana

[poket9]

Buongiorno Wally,
puoi ripostarlo
grazie

[ATTACH=CONFIG]19533[/ATTACH]

buona settimana

[wally]

Buongiorno Wally,
puoi ripostarlo
grazie

eccolo

[gfuochi]

\'giorno
visto che trovo molto interessante il raffronto quotidiano tra i dpd, la loro evoluzione e sviluppo in relazione al sottostante, vorrei chiedere se qualcuno ha realizzato/pensato/ipotizzato la costruzione o trasformazione dei valori dpd in una sorta di indicatore (giornaliero o al massimo orario) da mettere sul grafico del sottostnte stesso. Allego un possibile esempio (un po\' raffazzonato) a chiarimento, dove le varie righe sopra e sotto il prezzo rappresentano l\'istogramma put e call e il loro colore ne identifica la forza (verde chiaro, verde scuro e giallo in ordine crescente). Secondo voi può avere un senso ed essere di qualche utilità...e soprattutto realizzabile?
grazie

Anche una visualizzazione direttamente sul payoff potrebbe dare un bel colpo d\'occhio...

[Cagalli Tiziano]

Anche una visualizzazione direttamente sul payoff potrebbe dare un bel colpo d\'occhio...

Grazie!

C\'è da alcuni anni su Fiuto Pro.

[gfuochi]

Grazie!

C\'è da alcuni anni su Fiuto Pro.

Ah....ehm...beh, allora si vede che l\'idea è buona....