Put Call Ratio, questo sconosciuto ...

[Cagalli Tiziano]

Grazie per le info
Volevo chiedere se dalla funzione di ripartizione ho una maggioranza di call Itm, ovviamente coperte in sintetico, un contemporaneo aumento degli oi su future rafforza il trend al rialzo impostato, una diminuzione lo indebolisce, non sei di' accordo ?
Grazie Mille

Assolutamente no!

Non cadere in queste trappole che vengono disseminate da e per inesperti.

Partiamo da un punto fermo e cioè se siamo d'accordo che i DPD hanno una precisione millimetrica. Basta guardarli per saperlo.

Se sì, allora continuiamo la lettura se invece è no, allora lasciamo perdere.

I DPD funzionano perchè riesco a calcolare la posizione netta su ogni strike ed il relativo premio incassato e quello eventualmente speso per la copertura.

La posizione netta è data dalle coperture sulle opzioni medesime...e questa NON è fatta con i soli Future, ma con azioni direttamente o ancora di più con altre opzioni.

Se voglio azzerare un Delta e contemporaneamente diminuire il gamma, o aumentare il theta o mediare il vega... allora certamente non ricorrerò al Future che contiene solo delta.

L'Open Interest sul future è ancora più inutile (se mai possibile) del Put Call ratio.

P.S Generali è il titolo che scambia più opzioni sul nostro indice. Prova a vedere quanti contratti future scambia...in genere oscilla dai 2 ai 10 al giorno! Questo significherebbe che chi opera su Generali non si copre.